Equity research report Palantir Technologies Inc

Abstract

O Equity Research Report sobre a Palantir foi elaborado de acordo com o formato recomendado pelo CFA Institute e reflete as informações públicas da empresa publicadas até 11 de novembro de 2022. Consequentemente, qualquer evento ocorrido após essa data não foi considerado na análise. Como entusiasta da tecnologia interessado em avaliar empresas de crescimento, estou feliz por ter escolhido uma empresa única, icónica e desafiadora, que possui uma filosofia diferente das outras empresas do ramo e que apresenta forte comunidade de fás não institucionais, chamada de "Palantirians", que surgiram do fórum de investidores do Reddit r/WallStreetBets. O projeto começa com uma descrição do negócio da empresa, incluindo uma introdução à sua história, uma análise detalhada de cada software e as estratégias projetadas para o presente e futuro. Além disso, a Coporate Governance e a ESG também são destacadas neste relatório, devido à sua complexidade e ao segmento em que a empresa atua, a privacidade, a regulamentação de proteção de dados, entre outros. O projeto apesenta também, uma análise detalhada da indústria, as tendências de vendas e receita, a perspetiva económica e os impulsionadores de oferta e demanda da indústria. A Posição Competitiva é fornecida por meio da análise SWOT e das cinco forças de Porter. O Price Target de $10.45 para 31 de dezembro de 2023, equivale a um potencial de valorização de +24.3% em relação ao preço de 11 de novembro de 2022 ($9,24). Este valor foi calculado a partir do modelo DCF, usando o Free Cash Flow to Firm (FCFF). Outros métodos de avaliação, incluindo Free Cash Flow to Equity (FCFE) e Avaliação Relativa, foram utilizados para apoiar minha recomendação. O presente relatório inclui uma análise de sensibilidade e uma simulação de Monte Carlo de alguns riscos selecionados para o preço-alvo, o número de clientes, a receita média por cliente, a taxa média ponderada de custo de capital (WACC) e a taxa de crescimento terminal (g). Com base no potencial de valorização de 24.3%, no crescimento potencial da indústria e nos projetos que a empresa está desenvolvendo para um futuro sustentável, minha recomendação para a Palantir é COMPRAR.

The following Equity Research Report on Palantir was written in line with the research report format recommended by the CFA Institute, and it reflects the public information of the company published until 11th November 2022, Consequently, any event following this date was not considered in the analysis. As a Technologic enthusiast interested in evaluating growth companies, I am glad to have chosen a unique, iconic, and challenging Company, which has a different philosophy compared to other tech companies and a strong community of fans called "Palantirians", who were emerging by Reddit investors forum r/WallStreetBets. The project starts with a business description of the Company, including an introduction to its history, a detailed analysis of each software, and the strategies designed for the present and future. In addition, Corporate Governance and ESC are also highlighted in the present report, due to their complexity and the segment Company is working in, privacy, data protection regulation, and more. Moreover, an In-depth Industry analysis mentions the sales and revenue trends, the economic outlook, and the supply and demand drivers of the Industry. Competitive Positioning is also provided, through the SWOT analysis and Porter's five forces. The Price Target of $10.45 for 31st December 2023, equivalent to a +24.3% upside potential from the close vice on 11th November 2022 ($9,24) was computed through the DCF model, using the Free Cash Flow to Firm (FCFF). Other valuation methods, including Free Cash Flow to Equity (FCFE) and Relative Valuation, were used to support my recommendation. The present report includes a sensitivity analysis and a Monte Carlo simulation of a few selected risks to the price target, the number of customers, the average revenue per customer, the weighted average cost of capital (WACC), and the terminal growth rate (g). Based on the 24.3% upside potential, the industry's potential growth, and the projects the Company is developing for a sustainable future, my recommendation for Palantir is BUY.